Операционный лизинг
Операционный лизинг — это форма финансовой аренды, при которой лизингодатель приобретает имущество и передаёт его лизингополучателю во временное пользование на срок, существенно меньший нормативного срока службы актива. По завершении договора имущество возвращается собственнику. Выкуп не является целью сделки, хотя в отдельных случаях может быть предусмотрен по рыночной стоимости. По экономической сути операционный лизинг ближе к классической аренде, чем к инструменту финансирования покупки.
Как это работает
Лизинговая компания закупает имущество — как правило, без ориентации на конкретного клиента — и сдаёт его в аренду предприятию. Лизингополучатель пользуется активом и ежемесячно вносит плату. Период договора короче срока полезного использования имущества, поэтому за время аренды актив изнашивается лишь частично. Когда срок заканчивается, клиент возвращает имущество лизингодателю, который может передать его следующему арендатору или реализовать на вторичном рынке.
Ключевые признаки
- Право собственности остаётся за лизингодателем на протяжении всего срока договора.
- Срок аренды значительно меньше срока службы актива — от нескольких месяцев до двух–трёх лет.
- Обслуживание и страхование актива обычно лежат на лизинговой компании, что отличает операционный лизинг от обычной аренды.
- Риск остаточной стоимости также несёт лизингодатель: его прибыль зависит от того, удастся ли повторно сдать или продать имущество после возврата.
- Имущество передаётся в аренду неоднократно — один и тот же актив может последовательно обслуживать нескольких клиентов в течение полного цикла амортизации.
Что может быть предметом операционного лизинга
Обычно это ликвидное имущество с длительным амортизационным периодом: коммерческий и грузовой автотранспорт, воздушные суда, железнодорожный подвижной состав, строительная и сельскохозяйственная техника, оборудование с высокими темпами морального устаревания.
Чем операционный лизинг отличается от финансового
| Критерий | Операционный лизинг | Финансовый лизинг |
|---|---|---|
| Срок договора | Меньше срока полезного использования актива | Сопоставим со сроком службы имущества |
| Право собственности | Остаётся у лизингодателя | Переходит к лизингополучателю после выкупа |
| Выкуп | Не предусмотрен (или по рыночной цене отдельным договором) | Как правило, по остаточной стоимости |
| Обслуживание | На лизинговой компании | На лизингополучателе |
| Риски | На лизингодателе | На лизингополучателе |
| Ставки | Обычно выше — нет гарантии окупаемости | Ниже — стоимость актива погашается за срок договора |
Финансовый лизинг по сути представляет собой покупку в рассрочку: лизинговые платежи покрывают полную стоимость имущества, и по окончании договора клиент становится собственником. Операционный лизинг ориентирован на гибкое использование актива без обременения собственностью.
Чем операционный лизинг отличается от аренды
По правовой природе операционный лизинг близок к классической аренде, но имеет несколько отличий:
- при лизинге имущество часто приобретается специально для последующей передачи в аренду, а не из имеющегося парка;
- лизинг предполагает трёхсторонние отношения — продавец, лизингодатель, лизингополучатель;
- техническое обслуживание, ремонт и страхование при операционном лизинге обычно берёт на себя лизингодатель, тогда как при аренде эти обязанности чаще возложены на арендатора;
- ставки лизинговых платежей, как правило, выше арендных из-за дополнительных услуг и рисков, которые несёт лизинговая компания.
Налоговые и бухгалтерские аспекты
Лизинговые платежи по операционному лизингу в полном объёме учитываются в расходах, уменьшая налогооблагаемую базу по налогу на прибыль. Входной НДС, предъявленный лизингодателем, принимается к вычету. Однако в отличие от финансового лизинга, где к расходам добавляется ещё и выкупная стоимость имущества, при операционном лизинге расходами признаются только ежемесячные платежи.
В бухгалтерском учёте операции по операционному лизингу отражаются в соответствии с ФСБУ 25/2018 «Бухгалтерский учёт аренды». Лизингополучатель признаёт право пользования активом (ППА) и обязательство по аренде. Если срок аренды меньше 12 месяцев, стоимость актива не превышает 300 тысяч рублей или компания применяет упрощённый учёт, имущество можно отражать на забалансовых счетах.
Когда выгоден операционный лизинг
Сделка оправдана, когда бизнесу нужно временное решение без долгосрочных обязательств:
- Сезонные работы — технику берут на период активности и возвращают после.
- Обновление парка — компания регулярно меняет автомобили на новые, не заботясь о продаже прежних.
- Тестирование оборудования — можно опробовать актив и отказаться, если он не подойдёт.
- Проектные задачи — оборудование нужно для конкретного проекта на ограниченный срок.
- Отказ от содержания на балансе — предприятие не хочет нести затраты на обслуживание, страхование и утилизацию техники.
Правовой статус термина
В действующем российском законодательстве термин «операционный лизинг» не закреплён — ранее он фигурировал в Законе «О лизинге», но был исключён, так как не позволял налоговым органам эффективно разграничить аренду и оперативный лизинг. Тем не менее термин широко используется на практике и в деловом обороте для описания лизинга без перехода права собственности.